机械制造建议加大配置军工和环保设备荐吧

机械制造：建议加大配置军工和环保设备 荐17股 -10 类别： 机构： 研究员：

[摘要]

1、本月组合：机器人、巨星科技、中海油服、豪迈科技、安徽合力、钢研高纳、潍柴重机、南风股份、烟台冰轮、大冷股份2、建议重点关注转型新兴行业：军工、智能装备是两大重点，传统行业关注优质企业转型及国企改革国防军工：14年军费开支同比增12.2%，新一代主战装备研制列装和国防现代化事业进程的加快，军工板块基本面持续往上，近期日益复杂的海内外局势，两会期间涉军热点以及发动机重大专项可能超预期带来主题催化剂，重点推荐：中航电子、海特高新、钢研高纳、中国卫星、四创电子等，建议关注航空动力、湘电股份、闽福发A。

智能装备：看好三类企业：一是强大的自动化背景及集成能力的公司；二是依托某一大行业应用背景类公司；三是突破核心零部件技术的公司。重点推荐机器人、巨轮股份，近期新增推荐巨星科技，重点关注博实股份、上海机电。

油气装备：看好海上油气开采及非常规油气设备及服务；天然气成为未来国家重点发展的清洁能源，中长期看好天然气产业链以及非常规油气开采加快投资带来的设备及服务类行业，推荐中海油服、海油工程、杰瑞股份、恒泰艾普。

冷链设备：冷库用电优惠及众多电商企业进入冷链物流领域行业驱动复苏持续，持续推荐烟台冰轮、大冷股份、汉钟精机。

才会进入到下一步上门销售的流程 节能环保设备：两会提出要出重拳强化污染防治，大气污染防治财政专项资金管理办法争取今年年内出台。政策驱动下的环保投资加速，行业相关设备需求迎来爆发，推荐技术研发实力强，产品技术实力雄厚及的龙头公司开山股份、雪迪龙，重点关注隆华节能。

、传统行业：已无趋势性大机会，关注国企改革和转型带来的机会传统机械下游减速明显，而且房地产新开工未来可能下滑，行业过剩产能严重，缺乏趋势性机会，但目前很多公司股价都已向PB回归，鉴于行业景气度阶段性底部，短期股价风险不大。

传统行业关注国企改革和转型带来的个股机会，重点关注安徽合力、南风股份、豪迈科技、利君股份等4、上周重点报告邮件：巨星科技深度：中国手工具平台公司，升级进入加速期，买入-A；机器人点评：与骏马石油合作，数字化工厂新突破，买入-A；闽福发（欧地安）调研交流：全力转型军工建议投资者继续关注。

5、风险提示：宏观经济增速下行的风险；下游行业投资增速低于预期的风险